Como la salida a bolsa el mercado se calienta, una oferta se deslizó por debajo de nuestro radar. Esta mañana, entonces, nos pondremos al día con la oferta pública inicial de Accolade y lo que sus precios propuestos pueden decirnos sobre el estado de la IPO mercado.
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Atrapando a todos de nuevo, Espaldarazo vende su servicio a empleadores que a su vez lo ofrecen a sus empleados; la tecnología de la compañía proporciona un portal para que las personas “comprendan, naveguen y utilicen mejor el sistema de atención médica y sus beneficios en el lugar de trabajo”, afirma Accolade en sus presentaciones S-1.
La firma continúa señalando que el sistema de atención médica de los EE. UU. Es complejo, lo que ejerce una “presión significativa sobre los consumidores”. Correcto. Su solución? Para ayudar a “los consumidores a tomar mejores decisiones relacionadas con los beneficios y la atención médica basada en datos” a través de su servicio mediante la venta de una “plataforma para apoyar e influir en la toma de decisiones de los consumidores que se basa en las personas impulsadas por la misión y la tecnología especialmente diseñada . “
Si.
Independientemente de esa palabrería, el negocio de Accolade ha demostrado ser lo suficientemente atractivo como para permitir que la empresa el archivo se hará público a fines de febreroalrededor cuando Procore archivó. Ambas compañías retrasaron sus ofertas, pero Procore recaudó más capital privado, una ronda de $ 150 millones eso lo valora en alrededor de $ 5 mil millones. El reconocimiento, que sepamos, no recaudó más fondos. Entonces, su IPO está de vuelta y hoy tenemos su intervalo de precios.
Vamos a desempaquetar su rango de precios, escribir algunas notas sobre sus resultados financieros recientes y tratar de descubrir cuán ambicioso es Accolade en términos de su valoración esperada, ya que cuenta hacia atrás para negociar públicamente.
S-1 / A del galardón
De acuerdo con el reconocimiento 24 de junio S-1 / A, la compañía espera un rango de precio de salida a bolsa de $ 19 a $ 21 por acción. La compañía tiene la intención de vender 8,75 millones de acciones en su debut, sin contar la opción de 1.312.500 acciones de greenshoe ofrecida a sus suscriptores. Descontando las acciones adicionales, Accolade recaudaría entre $ 166.3 millones y $ 183.8 millones en su debut; incluyendo las acciones de greenshoe, la recaudación de fondos total crece a un rango de $ 191.2 millones a $ 211.3 millones.
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